发布时间:2022-10-29 03:59:09 浏览:
浙商证券股份有限公司杨骥,杜宛泽近期对龙大美食进行研究并发布了研究报告《龙大美食22Q3业绩点评报告:预制菜保持快速增长,业绩逐步改善》,本报告对龙大美食给出买入评级,当前股价为9.47元。
22Q3 业绩符合预期,收入实现快速增长,但利润由于受到原材料上涨和猪价波动影响,有所下滑。继续看好公司一体两翼战略规划,预制菜业务空间广阔。
分板块来看:食品板块 22 年前三季度实现营收 11.7 亿元,主营占比超过 10%;其中预制菜收入约 9 亿, 单 Q3 预制菜板块营收接近 4 亿昇得源体育,营收绝对值环比增加大。 屠宰板块实现 85 亿元,同比有所下滑。养殖板块: 22 年前三季度 35.42 万头,同比增加 16.65%。
预制菜业务中,公司加大新品研发力度,品类不断丰富,预计过亿单品能够实现4-5 款;与此同时公司积极对接 B 端渠道, 大 B 客户增长同比 20%以上;同时针对区域性大单品进行预制菜新品研发, 提高市占率。
维持此前盈利预测及评级。 继续看好“一体两翼”战略规划,预制菜业务空间广阔。公司自 2021 年进行战略升级,发展中心由屠宰转向为以预制菜为核心的食品业务,依托公司在屠宰和养殖上的坚实基础,为食品快速突破提供重要支撑,预制菜业务有望成为龙大美食新的增长点,公司整体盈利能力将显著提升。
证券之星数据中心根据近三年发布的研报数据计算,中邮证券黄付生研究员团队对该股研究较为深入,近三年预测准确度均值为47.61%,其预测2022年度归属净利润为盈利2.04亿,根据现价换算的预测PE为50.21。
该股最近90天内共有10家机构给出评级,买入评级6家,增持评级4家;过去90天内机构目标均价为10.95。根据近五年财报数据,证券之星估值分析工具显示,龙大美食(002726)行业内竞争力的护城河良好,盈利能力一般,营收成长性良好美食新闻。可能有财务风险,存在隐忧的财务指标包括:有息资产负债率、应收账款/利润率、应收账款/利润率近3年增幅、经营现金流/利润率。该股好公司指标0.5星,好价格指标2.5星,综合指标1.5星。(指标仅供参考昇得源体育,指标范围:0 ~ 5星,最高5星)
以上内容由证券之星根据公开信息整理,与本站立场无关。证券之星力求但不保证该信息(包括但不限于文字、视频、音频、数据及图表)全部或者部分内容的的准确性、完整性、有效性、及时性等,如存在问题请联系我们。本文为数据整理,不对您构成任何投资建议,投资有风险,请谨慎决策。昇得源体育昇得源体育昇得源体育